"وارن بافيت" جاهز للصيد الثمين.. 277 مليار دولار نقدية بعد مبيعات قياسية للأسهم

خفض الملياردير وارن بافيت حصة بيركشاير هاثاواي الضخمة في أبل في خطوة قد تكون مزعجة لسوق الأسهم الأوسع نطاقاً - لأن المستثمر يحظى باحترام كبير ولأن الأخبار المالية الإيجابية كانت قليلة مؤخراً.

قبل عامين فقط، أطلق بافيت على السهم اسم أحد عمالقة أعمال تكتله الأربعة إلى جانب شركات التأمين والمرافق العامة والسكك الحديدية التي تمتلكها بيركشاير بشكل مباشر. أعطى هذا المستثمرين الانطباع بأن بافيت قد يتمسك بأبل إلى أجل غير مسمى كما فعل مع أسهم كوكا كولا وأميركان إكسبريس التي اشتراها قبل عقود من الزمان.

ومع ذلك، فقد قلص حصته في أبل على مدار العام الماضي وباع مؤخراً أيضاً بعض أسهمه في بنك أوف أميركا وشركة صناعة السيارات الكهربائية الصينية BYD بينما قام بشراء القليل جداً.

قصص اقتصادية الأسواق العالمية "مؤشر البيتزا" يرتفع لأكبر مستوياته.. هل ينذر بكارثة جديدة؟

ونتيجة لهذا، أصبح بافيت الآن يمتلك نحو 277 مليار دولار نقداً، ارتفاعاً من 189 مليار دولار كانت قياسية قبل ثلاثة أشهر فقط.

وقال جيم شاناهان، المحلل لدى إدوارد جونز: "قد يثير هذا قلق الأسواق خاصة في ضوء الأخبار الواردة من الأسبوع الماضي" مع ضعف أرباح التكنولوجيا وتقرير الوظائف المخيب للآمال وعدم اليقين بشأن مستقبل أسعار الفائدة.

أشاد بافيت باستمرار بالرئيس التنفيذي لشركة أبل تيم كوك، الذي حضر الاجتماع السنوي لشركة بيركشاير في أوماها في مايو، وتحدث عن الطريقة التي يكرس بها المستهلكون هواتفهم الآيفون بشدة ولا يحبون التبديل. لقد قلص أكثر من 10% من حصة بيركشاير في أبل في الأشهر الثلاثة الأولى من هذا العام عندما باع أكثر من 116 مليون سهم، لكن البيع الذي تم الكشف عنه يوم السبت كان خطوة أكبر بكثير.

وقال دان إيفز، المحلل التكنولوجي في ويدبوش، في مذكرة بحثية إنه يعتقد أن "بافيت مؤمن أساسي بشركة أبل ولا ننظر إلى هذا باعتباره إشارة دخانية لأخبار سيئة في المستقبل". تظل شركة أبل أكبر استثمار في محفظة بيركشاير حتى الآن - أكثر من ضعف حصتها في بنك أوف أميركا.

وأضاف إيفز إنه يعتقد أن عمليات البيع الأخيرة في مجال التكنولوجيا ليست سوى تخارج مؤقت عن الطفرة الطويلة الأجل في الصناعة.

لم تقدم بيركشاير تعداداً دقيقاً لأسهمها في أبل في تقرير يوم السبت، لكنها قدرت أن الاستثمار بلغ 84.2 مليار دولار في نهاية الربع الثاني على الرغم من ارتفاع الأسهم خلال الصيف إلى 237.23 دولاراً. في نهاية الربع الأول، بلغت حصة بيركشاير في أبل 135.4 مليار دولار.

تقدر شاناهان أن بيركشاير لا تزال تمتلك حوالي 400 مليون سهم في أبل.

ومع ذلك، في حين قالت المحللة كاثي سيفيرت من CFRA Research إنها تنظر إلى بيع أبل على أنه إدارة محفظة مسؤولة لأن عملاق التكنولوجيا أصبح جزءاً كبيراً من حيازات بيركشاير، يبدو أن بافيت قد يستعد لخفضها.

أعلنت بيركشاير عن انخفاض طفيف في أرباحها الصافية بسبب انخفاض القيمة الورقية لاستثماراتها. وقالت الشركة إنها حققت 30.348 مليار دولار، أو 21.122 دولاراً للسهم من الفئة أ، خلال الربع الثاني. وهذا أقل من 35.912 مليار دولار، أو 24.775 دولاراً للسهم من الفئة أ، قبل عام.

مبيعات بافيت للأسهم دون وجود استثمارات كبيرة، ربما قد تكون رهان قوي على السيولة والاستعداد لاقتناص الفرص، خاصةً مع زيادة التوترات الجيوسياسية وتراجع وول ستريت الكبير خلال جلسة الجمعة الماضية، والتوقعات باستمرار موجة التراجعات هذه.

لطالما حذر بافيت المستثمرين من أنه من الأفضل النظر إلى أرباح بيركشاير التشغيلية عند الحكم على أدائها لأن هذه الأرقام تستبعد مكاسب وخسائر الاستثمار والتي يمكن أن تختلف على نطاق واسع من ربع إلى آخر.

وبهذا المقياس، نمت أرباح بيركشاير التشغيلية بأكثر من 15% إلى 11.598 مليار دولار، أو 8.072.16 دولاراً للسهم من الفئة أ، من 10.043 مليار دولار، أو 6.928.40 دولاراً للسهم من الفئة أ، قبل عام. كانت شركة جيكو رائدة في تحسين أعمال بيركشاير في حين أعلنت العديد من شركاتها الأخرى الأكثر حساسية للاقتصاد عن نتائج باهتة.